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- 专题OverweightTP $150000.000010小时前Fadu Inc 投资者重新定位为AI基础设施标的,规模化和可持续盈利能力成辩论焦点法度公司投资者关注点转向规模化和盈利能力440110.KQ
- 研报Overweight2天前古河电气工业:光缆规模化与水冷订单为保守中期计划带来非对称上行空间Furukawa Electric: Japan Summit 2026 Feedback: Heightened Expectations for High Growth in Optical an5801.T5803.T5802.T
- 专题2天前高利率环境下AI动量策略:维持敞口但提高选择性利率上升压制AI动量,但盈利支撑下策略仍可维持,需更精选
- 行业2天前美国生物制药行业新药上市追踪:多款新药早期处方量未达共识预期美国生物制药行业新药上市初期表现与竞争格局分析BMYGILDVRTXJNJABBVLLY
- 研报OverweightTP $12000.00002天前WinWay Technology 基本面未变,Socket产能持续攀升,维持超配WinWay Technology 基本面未变,产能持续提升,股价回调提供买入机会6515.TW
- 财报Equal-weightTP $11000.00002天前住友电工F3/26业绩公布及2028年中期计划:数据中心光连接产品产能大幅扩张住友电工公布F3/26业绩及2028中期计划,重点扩大数据中心光连接产品产能5802.T
- 行业2天前生物制药临床试验管道跟踪:覆盖公司近期试验进展汇总追踪摩根士丹利覆盖的生物制药公司最近一周临床试验关键变化ARGXLLYPFEAMGNMRKREGN
- 行业2天前大中华半导体AI封装创新:CoWoS、CPO与WoW驱动行业增长大中华半导体AI封装技术(CoWoS、CPO、WoW)创新趋势及产业链机遇2330.TWNVDAAVGO3363.TWO2454.TW
- 行业3天前长期协议重塑存储器行业,SK海力士与三星估值重估空间可观长期协议将存储器业务从周期性大宗商品转变为可见高利润业务,市场尚未充分定价BN000660.KS
- 研报TP $41.00003天前TTWO、XE、WULF、CIFR、MARA:《GTA VI》、小型核反应堆与比特币转向高性能计算带来的差异化催化因素Podcast: Under The Radar Ep. 336 | TTWO, XE, WULF, CIFR, MARA
- 研报TP $69.00003天前安靠科技公司:OSAT拐点明确,但持续盈利路径非线性Amkor Technology Inc: AMKR Investor Day: OSAT inflection clear, but road to earnings power less straBN
- 研报OverweightTP $14.00003天前诺基亚(Nokia Oyj):处于AI甜蜜点Nokia Oyj: In the AI sweet spot
- 专题3天前汽车形态的机器人:我们还需要自己开车吗?探讨自动驾驶汽车和机器人出租车对个人出行的影响
- 专题3天前亚洲能源安全与AI能源需求:5万亿美元投资超级周期与9万亿美元价值创造亚洲能源安全与AI电力需求驱动5万亿美元投资超级周期0883.HK0857.HKRELIANCE.INGEVENR300750.SZ
- 专题3天前摩根士丹利GIC月度展望:AI资本支出驱动市场反弹,但消费疲弱与利率高企并存讨论美股反弹背后的AI资本支出驱动及利率与消费的失衡
- 研报Overweight3天前爱普科技:担忧Si-Cap竞争为时过早;维持增持AP Memory Technology Corp: Too early to be concerned about Si-Cap competition; OW6531.TW2344.TW6770.TW
- 首覆OverweightTP $288.00003天前英伟达维持超配评级,Blackwell领导地位与盈利修正动能支撑目标价288美元维持英伟达超配评级,基于Blackwell领导地位和盈利修正动能NVDA
- 宏观3天前美国S&P制造业PMI持续扩张,价格压力与供应链风险并存S&P制造业PMI连续扩张但价格与供应链风险上升
- 研报OverweightTP $45.00003天前小米YU7 GT发布:双轨电动车战略与生态对冲下的投资机会小米YU7 GT发布及双轨电动车战略深度分析1810.HK
- 行业3天前奢侈品大会2026:高端美妆韧性凸显,创新驱动持续增长高端美妆在奢侈品市场中表现强劲,创新推动后续增长
- 宏观3天前费城制造业指数5月跌入收缩区间,美国制造业复苏势头减弱费城制造业5月调查显示指数跌至负值,经济放缓风险上升
- 宏观3天前美国住房开工和建筑许可数据:独栋住宅仍在横盘整理美国4月住房开工小幅下降,独栋住宅仍横盘,建筑许可受多户住宅提振
- 财报UnderweightTP $4.80003天前高新兴科技集团风险回报更新:1Q26营收超预期但毛利率承压,目标价下调至4.8元高新兴科技集团1Q26营收超预期但毛利率低于预期,下调盈利预测和目标价300098.SZ
- 财报OverweightTP $37000.00003天前三井金属中期计划(2025-27)进展:上调利润目标,铜箔产能扩张三井金属上调中期利润和ROIC目标,计划扩大铜箔产能5706.T
- 财报OverweightTP $288.00004天前NVIDIA财报超预期,Vera Rubin巩固AI芯片领导地位,维持超配NVIDIA财报超预期,Vera Rubin巩固AI硬件领导地位,估值吸引,维持超配NVDA
- 专题4天前2026发达市场因子配置:AI与能源周期下的美国盈利增长、欧洲现金流防御、日本价值策略面向AI与能源周期,发达市场因子配置优先盈利兑现而非估值扩张
- 行业TP $110.00004天前公用事业及IPP月度回顾:电力价格、监管动向与股息趋势公用事业板块月度表现回顾及关键监管与股息趋势分析NEEAEPCEGDSOEXC
- 行业4天前合同餐饮业竞争担忧过度,资本回报健康且数据中心机会提供缓冲合同餐饮行业竞争担忧被夸大,三大巨头资本支出回报健康CPG.LNSW.PAARMK
- 行业TP $55.00004天前服务AI数据中心建设:Aramark与Compass Group受益于临时劳动力支持需求AI数据中心建设催生94亿美元合同餐饮与设施管理市场,ARMK与CPG低渗透率高增长潜力ARMKCPG.L
- 财报OverweightTP $373.00004天前亚德诺半导体:上行空间犹存——数据中心增长与周期复苏支撑估值溢价ADI数据中心AI驱动增长、利润率结构性高,估值低于同行存在上行空间ADI
- 研报OverweightTP $1.00004天前寒武纪:国内云服务商建设加速、供应链转向中芯国际,AI芯片主导地位获增持Cambricon Technology Corporation: Risk Reward Update688256.SS
- 行业4天前硅电容TAM扩大,SEMCO签订万亿韩元供应合同,台湾DRAM供应商有望受益硅电容TAM扩大,SEMCO签订大额供应合同2344.TW6531.TW6770.TW
- 行业4天前TFT-LCD面板价格触及峰值,显示周期趋软,估值吸引力下降TFT-LCD面板价格见顶,显示周期走弱,估值偏高,偏好京东方2409.TW3481.TW000725.SZ000100.SZ034220.KS3034.TW
- 宏观4天前4月FOMC纪要转向中性指引,通胀粘性下降息预期承压4月FOMC会议纪要显示联储转向双向风险指引,通胀前景恶化
- 宏观4天前伊朗停火推动美股历史性反弹,通胀粘性与财政主导成关注焦点伊朗停火后市场强劲反弹,但通胀和财政风险仍存NVDAGOOGLAAPLAMZNMUMSFT
- 研报4天前食品生产商:欧洲巧克力:各式拼盘Food Producers: European Chocolate: Pick 'n Mix
- 行业4天前中国婴幼儿配方奶粉专家电话会议:召回影响有限,行业整合与成人营养成焦点中国婴儿配方奶粉市场专家电话会议反馈,讨论召回影响、出生率下降及市场机会A2M.AXDANO.PANESN.S600887.SS2319.HK1112.HK
- 财报Equal-weightTP $480.00004天前Synopsys 2Q26业绩前瞻:季度符合预期,长期物理AI提供上行潜力Synopsys 2Q26业绩前瞻,过渡年但长期机遇明显SNPS.O
- 专题OverweightTP $373.00005天前亚德诺半导体(ADI)收购恩鲍尔半导体:强化AI数据中心供电布局ADI以15亿美元收购恩鲍尔半导体,增强AI处理器垂直供电能力ADI
- 行业5天前AI驱动需求重塑半导体分销商业绩:文晔科技与大联大控股迎来结构性重估AI基础设施需求外溢至非GPU元器件,推动文晔与大联大业绩超预期及盈利上调3036.TW3702.TW
- 研报Equal-weightTP $5200.00005天前Fujikura发布新中期计划,经营利润目标保守但产能瓶颈引市场关注Fujikura发布新中期计划,分析师认为目标保守但产能可能受限5803.T
- 财报OverweightTP $46000.00005天前古河电工宣布2030年愿景管理政策,F3/29经营利润目标远超市场预期古河电工发布2030愿景管理政策,设高盈利目标,摩根士丹利维持增持评级5801.T
- 研报TP $98.00005天前地缘政治原油飙升与管道扩建推动中游板块估值重估;可再生能源面临逆风North American Midstream & Renewable Energy Infrastructure: Infrastructure Weekly
- 财报Equal-weightTP $20.80005天前大华技术风险回报更新:1Q26温和复苏,目标价下调至20.8元基于1Q26业绩微调EPS预估,下调目标价并维持等权重评级002236.SZ
- 研报TP $245.00005天前基础设施软件势头持续,但分化要求在1Q26业绩公布前进行选择性布局Software: New Stack 1Q26 Round 2 Preview – Can the Momentum Continue?
- 财报Overweight5月17日Isu Petasys 1Q26点评:多层PCB需求持续超供给,上调产能计划Isu Petasys 1Q26业绩符合预期,多层PCB需求仍超供给007660.KS
- 财报UnderweightTP $20.00005月17日士兰微电子:周期性复苏到位,但资本纪律未改善,维持低配士兰微电子1Q26业绩符合增长预期,但高杠杆和折旧继续压制盈利,维持低配评级600460.SS
- 研报5月15日Dianthus投资者晚宴要点:claseprubart日益定位为最佳补体抑制剂Dianthus的claseprubart凭借上游C1s抑制和早期疗效数据,被视为潜在最佳补体抑制剂
- 行业5月15日IQVIA处方数据揭示美国生物药市场:新药放量不及预期,生物类似药持续替代基于IQVIA处方数据分析美国药物市场新药上市初期放量情况及生物类似药竞争格局BMYGILDVRTXJNJAMGNABBV
- 财报UnderweightTP $12000.00005月15日首尔半导体停止覆盖:结构性LED供应过剩下的最终减持评级首尔半导体遭减持停覆,受结构性LED供过于求拖累046890.KS
- 行业5月15日Urayasu Steel Complex 4月调查:销售同比下滑,钢厂提价预期推动钢价上涨日本钢铁行业4月景气调查显示销售下滑,但钢厂提价有望推动价格上涨8078.T5411.T5406.T5401.T5423.T
- 宏观5月15日美国4月工业产出超预期,制造业活动持续扩大美国4月工业产出环比增长0.7%,制造业活动持续改善
- 宏观5月15日美国数据脉冲:帝国制造业调查显示持续韧性帝国制造业调查显示5月制造业活动增强,价格压力上行
- 研报OverweightTP $15.50005月15日Magnum雪糕公司获私募股权关注,潜在收购驱动股价上涨私募股权考虑收购Magnum Ice CreamMICCT.AS
- 财报Equal-weightTP $2500.00005月15日日本轻金属控股F3/26业绩基本符合预期日本轻金属控股F3/26业绩基本符合预期,维持中性评级5703.T
- 行业5月15日欧洲奢侈品行业下一阶段增长:聚焦中国需求与消费者动态欧洲奢侈品行业将受中国需求和消费者动态推动进入下一增长阶段
- 研报5月15日生物制药:临床试验管线追踪——肥胖与肿瘤领域加速,但试验调整暗示执行风险上升Biopharma: Clinical Trial Pipeline Tracker
- 研报5月15日欧洲啤酒与碳酸饮料非即饮渠道动能全面走弱:头部啤酒商分化加剧,百事CSD份额持续蚕食可口可乐Beverages: Beer & CSD scanner trends through 19 April
- 研报5月15日欧洲烈酒扫描仪:颓势加深,帝亚吉欧获市占,保乐力加和金巴利失守Beverages: Spirits European Scanner trends through 19 April
- 研报5月15日欧洲消费品扫描数据:HPC量驱增长,食品量价齐跌,自有品牌加速渗透Consumer Staples: HPC & Food Scanner trends through 19 April
- 行业5月15日AGA大会前瞻:监管公用事业行业关键问题与公司前景探讨筹备AGA金融论坛,梳理监管公用事业行业关键议题与各公司待解问题。AEEATOCMSEDDTEDUK
- 财报UnderweightTP $2.50005月15日Kindercare一季度业绩超预期,但入学率疲软及门店关闭展望拖累前景KLC一季度营收超预期但关键指标疲软,门店关闭增加带来收入压力KLC
- 财报OverweightTP $454.00005月15日应用材料2026年将跑赢WFE,3nm与DRAM需求驱动11个百分点超额增长AMAT 2026年系统出货增长34%,超越WFE增速AMAT
- 专题OverweightTP $5800.00005月14日利洁时聚焦数字科学:加速产品创新与上市,构建竞争护城河利洁时数字科学能力提升创新效率,加速产品上市RKT.L
- 行业5月14日全球AI光模块需求:供给瓶颈掩盖结构性上行周期;预期上调仍不充分AI光模块需求加速,供给瓶颈掩盖结构性上行周期300502.SZ002281.SZ300394.SZ2317.TW6669.TW601138.SS
- 行业5月14日苹果2Q26 iPhone产量超季节性增长,供应链受益需求韧性2Q26 iPhone产量环比仅降7%,同比增12%,显示需求韧性AAPL2317.TW4938.TW002475.SZ
- 财报Equal-weightTP $494.00005月14日Nova Ltd:执行稳健但估值已反映完美定价Nova运营执行出色但估值过高,维持中性评级NVMI
- 研报OverweightTP $6.00005月14日利洁时:估值下修但盈利坚韧,风险回报具吸引力Reckitt Benckiser: Risk Reward Update
- 宏观5月14日美国消费者年中展望:石油冲击抵消财政红利,高收入群体韧性支撑消费美国消费者年中展望,石油冲击拉低消费增长,高收入群体财富支撑韧性BNBIL
- 财报Equal-weightTP $88.00005月14日华虹半导体1Q26业绩符合预期,2Q营收指引低于预期华虹半导体1Q26业绩符合预期但2Q营收展望令人失望MN1347.HK0981.HK2303.TW
- 财报Equal-weightTP $120.00005月14日斯达半导:IGBT周期复苏但毛利率承压,下调至平配斯达半导IGBT周期复苏但毛利率面临多重压力,评级下调至平配600745.SS
- 研报Overweight5月14日旺矽科技:CPO测试瓶颈创造多年Socket机遇WinWay Technology Co Ltd: Key Takeaways from WinWay's CPO Forum6515.TW
- 宏观5月14日美国4月零售销售:价格助推名义增长,实际消费仍显温和美国4月零售销售数据超预期,价格因素支撑名义增长,实际消费增速温和BN
- 宏观5月14日美国4月核心PCE预测0.25%,进口价格低于预期带动小幅下修预测美国4月核心PCE月率0.25%,因进口价格低于预期而下修
- 财报TP $10000.00005月14日DOWA控股F3/26业绩超预期,F3/27指引保守贵金属假设带来显著上行空间DOWA控股业绩超预期,保守贵金属假设为盈利提供上行潜力5714.T
- 财报Equal-weightTP $2700.00005月14日UACJ F3/26业绩符合预期,F3/27指引审慎纳入中东影响UACJ上个财年业绩与计划一致,新财年指引因考虑中东冲突而可能低于市场共识5741.T
- 财报Equal-weightTP $5200.00005月14日藤仓F3/26业绩因关税拨备低于预期,F3/27指引保守但符合预期藤仓F3/26业绩因一次性关税拨备低于预期,F3/27指引保守但管理层仍看好光缆需求增长5803.T
- 专题5月14日日本量化策略:当前AI驱动行情与1999年互联网泡沫高度相似比较当前日本股市与1999年互联网泡沫时期的因子表现,指出市场高度集中于AI/半导体
- 研报OverweightTP $120.00005月14日阿卡迈技术公司:CIS拐点释放两位数收入增速回升,但近端利润率承压可接受Akamai Technologies, Inc.: Updating Our Model for 1Q26 Results and GuideM
- 财报Equal-weightTP $40.00005月13日Dynatrace 4Q26业绩:ARR稳定增长,FY27净新增ARR加速指引能否兑现成为焦点Dynatrace 4Q26 ARR增长符合预期,FY27加速目标受质疑,股价短期缺乏催化剂DT.N
- 财报OverweightTP $5800.00005月13日MPI Corporation 1Q26 财报超预期,2Q 展望积极MPI Corporation 1Q26 财报超预期,2Q 营收预计环比增长至少20%6223.TWO
- 财报OverweightTP $700.00005月13日新日铁F3/26业绩相对扎实,但需关注中东风险新日铁F3/26业绩超预期,中东局势构成潜在风险5401.T
- 财报OverweightTP $37000.00005月13日三井金属:F3/26业绩回顾与F3/27指引——指引极度保守,但负面印象创造买入机会三井金属F3/26业绩超预期,F3/27指引保守,回调视为买入机会5706.T
- 宏观5月13日摩根士丹利上调3月核心PCE预测至0.27%,PPI数据推动小幅修正基于PPI数据上调3月核心PCE预测至0.27%月环比
- 研报TP $7.50005月13日AI变现与数据护城河:2026年企业服务会议核心要点Business & Education Services: 2026 1x1 Business Services Conference Takeaways
- 研报5月13日2026年奢侈品行业:结构性增长放缓与品牌命运分化Luxury: Luxury - Key Themes & Questions for Management
- 财报5月13日三菱材料:2026财年业绩超预期,2027财年因重组预计利润下滑三菱材料F3/26业绩超预期,F3/27因重组利润预计下滑5711.T
- 财报Equal-weightTP $9.70005月13日中国通富科技1Q26业绩不及预期,下调盈利预测与目标价至9.70元基于1Q26弱于预期的业绩,下调盈利预测与目标价002373.SZ
- 研报5月13日人工智能与经济转型:预期是重现韵律,而非断裂式变革——AI应用速度、生产率提升与劳动力转移风险AI and Economic Transition: Expect Rhyme, Not Rupture: The Pace of AI Adoption, Productivity Gains,
- 研报5月13日亚洲科技: 中国 AI 2.0——进入新阶段亚洲科技: 中国 AI 2.0——进入新阶段9669.HK1357.HK688169.SS000333.SZ603486.SS0100.HK
- 财报Equal-weightTP $27.00005月13日Andersen Group 1Q26营收与EBITDA超预期,上调全年指引但估值偏高维持中性Andersen Group 1Q26财报超预期,上调指引但维持中性评级ANDG
- 财报Equal-weightTP $50.00005月13日Aramark第二财季有机增长超预期,新业务创纪录,目标价上调至50美元Aramark第二财季有机增长12.3%超预期,新业务年度有望再创纪录ARMK
- 财报OverweightTP $10008.00005月12日鸿准精密上调产能扩张CAGR至50%,AI测试需求强劲获增持评级鸿准精密上调产能扩张CAGR至50%,受益于AI测试需求强劲7769.TW
- 研报TP $14.00005月12日福特汽车公司:福特能源——Model e盈利路径中被低估的驱动因素Ford Motor Company: Ford Energy – An Underappreciated Driver of Model e Path to ProfitabilityMN
- 专题TP $8300.00005月12日全球中期策略:建设性但不自满,AI资本支出与能源风险主导回报跨资产配置建议:建设性立场,但警惕中东冲突与油价冲击风险S
- 专题5月12日AI与机器人的统一理论:从数字走向物理世界探讨AI与机器人的统一理论,连接数字与物理世界
- 研报TP $161.00005月12日好的,这是根据您提供的规则和要求翻译的投资备忘录:Camtek: Tough comps, Limited upsideMN
- 财报OverweightTP $1555.00005月12日爱普科技1Q26业绩超预期,IoTRAM和S-SiCap等多业务驱动增长爱普科技1Q26财报超预期,多业务线展望强劲6531.TW
- 财报UnderweightTP $1482.00005月12日祥硕1Q26营运疲弱被非营业收益掩盖,维持低配祥硕1Q26营运未达预期,净利因非营业收益超预期,管理层展望保守5269.TW
- 专题5月12日汉坦病毒Q&A:安第斯疫情风险极低,疫苗开发仍处临床前回顾汉坦病毒传播、临床风险、预防及疫苗现状,认为大流行风险极低MRNA